ילד חדש בשכונה – ריבית משתנה לא צמודה

בחודש האחרון יצא מסלול חדש על ידי שני הבנקים הגדולים (טפחות ולאומי למשכנתאות) ושמו בישראל:

מסלול "ריבית משתנה לא צמודה" – אני לא יודע כמה מכם שמעו עליו (אני מקווה שרובכם) אבל כיועץ המשכנתאות שלכם ברשת, היה לי חשוב לא לכתוב עליו עד היום כי רציתי להכיר אותו טיפה יותר לעומק ולהמתין מעט לשמוע אם יש "הפתעות" במסלול.

בכל אופן, בכתבה הבאה אני אסקר אותו מעט, אספר לכם מהם היתרונות שלו ומהם החסרונות שלו, למי הוא מתאים יותר ולמי פחות ולא פחות חשוב מזה: כמה הוא עולה לכם?

רק שניה לפני כן, אני רוצה לספר לכם סיפור קטן:

שוק המשכנתאות הוא שוק של טרנדים, בדיוק כמו שוק ההון גם בשוק המשכנתאות יש מניות נוצצות ויש מניות בנפילה, רק שבעולם הזה קוראים להם מסלולי משכנתא ולא מניות.
בשנות ה-90 לצערנו לא היו הרבה ברירות לנוטלי המשכנתא והם בחרו במסלולים צמודים בלבד (לרוב, ריבית קבועה צמודת מדד), לאט לאט החלו להופיע מסלולים עם ריביות משתנות (שלמרות הריביות הגבוהות דאז, לא נחלו הצלחה וה"פחד" של הלווים שהורגלו בריבית קבועה גרם לבחור שוב ושוב בקבועה ולשלם גם מדד וגם ריבית גבוהה) בתחילת שנות ה-2000 המסלול הדולרי היה מלך הכיתה וכמעט כל זוג שני לקח מסלול דולרי (שהיה מוצלח מאוד לאור נפילת הדולר במחצית השניה של שנות ה-2000 וחסך עשרות אלפי שקלים לאלה שבחרו בו). ובסוף כולם הלכו אחרי ריבית הפריים (כן כן, עד לשנים האחרונות היא לא הייתה כל כך פופולארית ולמעשה היא מככבת מרגע ירידת הדולר).

מפה אתם כבר מכירים את המשך הסיפור, בנק ישראל החליט להגביל את מתן המשכנתאות בריבית משתנה (למעשה הפריים) ולא מאפשר יותר לשלב את מסלול הפריים (או ריבית משתנה לתקופה של מתחת לחמש שנים) בתמהיל המשכנתא שלנו.

כולם חיפשו פתרונות (גם הבנקים וגם הלווים) ופתאום כולם רוצים רק דבר אחד "ריבית קבועה לא צמודה", מסלול שבו אתם יודעים בדיוק כמה תשלמו ביום הראשון וגם ביום האחרון של המשכנתא, רבים החלו להתאהב במסלול הזה כי הוא מעניק לנו תחושת ביטחון אופטימלית בים של חוסר המידע שבמשכנתא.

אבל משהו היה חסר במסלול הזה, מצד אחד יש לכם ביטחון ששום דבר לא ישתנה ומצד שני זה בדיוק הבעיה, אם תרצו להחזיר את המשכנתא לפני הזמן מכל סיבה שהיא (תרצו לפרוע אותה, למחזר למסלול אחר, תמכרו דירה ותצטרכו לשנות את המשכנתא), בדיוק ברגע זה ייתכן ויהיו לכם קנסות מאוד גבוהים, דבר שיכביד עליכם מאוד.

והמסלול החדש שבנו עבורכם עונה בדיוק על הצורך הזה, העסקה היא כזו:
הבנק יתחייב מצדו על ריבית קבועה לאורך חמש שנים (ללא כל הצמדות אחרות) ואתם תוכלו בכל חמש שנים לשנות את התנאים (להחזיר, למחזר וכו').

עסקה טובה?

בעיקרון זה נותן לכם פיתרון מסויים לבעיה אבל מצד שני לכו תדעו מה יהיה בעוד חמש שנים, כיום הריבית נמוכה ואולי בעוד חמש שנים היא תהיה גבוהה? במסלול הקודם (קבועה לא צמודה) אתם "בטוחים" לאורך כל חיי המשכנתא אבל פה אתם "בטוחים" רק לחמש שנים.
לעומת זאת, במסלול החדש אתם יכולים להחזיר/למחזר כל חמש שנים ללא קנסות ובמסלול הקודם אתם מסתכנים שיהיה קנס גבוה שתבואו לעשת שינוי.

כך שאין תשובה חד משמעית בנושא, מה שכן יש זה אופציה נוספת שיכולה לבוא לטובתכם אבל לא חייבים להשתמש בה בכל מחיר.

למי מתאימה ריבית משתנה לא צמודה מתאימה?

כאלו שיודעים שבעוד חמש שנים הם ירצו לשנות את תנאי ההלוואה (ירצו להחליף דירה, להחזיר חלק מהכסף וכדומה).

למי לא מתאימה ריבית משתנה לא צמודה?

כאלו שרוצים להחזיק במשכנתא עד סופה ובונים על החזר חודשי יציב ולא משתנה (כי ההחזר הזה ישתנה בוודאות גבוהה בעוד חמש שנים ויכול להיות שלרעה).

וכמה עולה ריבית משנתה לא צמודה?

אני ציפיתי שהיא תהיה משמעותית זולה מהמסלול הקודם (קבועה לא צמודה), אבל להפתעתי המחירים די דומים. עם הזמן אני מאמין שזה ישתנה (ברגע שלעוד בנקים יהיה את המסלול הנ"ל).
היום המסלול נמכר ברמות האלו:

4.8%-5.3% ל20 שנה
4.5%-5% ל15 שנה
ופחות מ4% ל10 שנים

ולסיכום, האם אני ממליץ או לא ממליץ על ריבית משתנה לא צמודה?

מסלול נחמד, יכול לבוא כאלטרנטיבה לקבועה לא צמודה אבל רק בתנאי שאתם יודעים שבעוד 5-10 שנים את תרצו לעשות שינוי במשכנתא.

אני מקווה שאתם זוכרים שאני ממשיך להמליץ לרשימת התפוצה שלי, בו אני שולח לכם סקירות, כתבות ומבצעים בנושא משכנתא, זה מאוד חשוב להיות עם יד על הדופק ובעזרת הרשימה הזו אתם דואגים לכך שתישארו מעודכנים בכל מה שקורה בשוק.
ניתן להירשם בכניסה לדף זה (כמובן שזה בחינם וניתן בכל רגע נתון להסיר את עצמכם מרשימת התפוצה).