בנק ישראל התכנס אתמול והחליט להוריד את ריבית בנק ישראל מרמה של 1.25% ל-1% בלבד.
כמובן שזה משפיע על ריבית הפריים שמעכשיו תהיה בגובה 2.5% במקום 2.75%, זו בשורה טובה מאוד ללוקחי המשכנתאות ובכללם גם לממחזרים משכנתא.
אז למה הריבית ירדה? מה זה יעשה למחירי הדירות בישראל? איך זה ישפיע על המשכנתא שלכם, וממתי? כל זה בפוסט זה.
למה הריבית יורדת? (כבר שנתיים רצוף…)
האמת שבנק ישראל לא כל כך מעוניין בריבית נמוכה, זה גורם לשוק המשכנתאות שלנו לצמוח בהיקפים מדאיגים והוא היה מעוניין להיות עם פריים הרבה יותר גבוה ולצנן את השוק.
אבל בנק ישראל לא יכול לקבוע את המגמות בארץ ובעולם ולכן נותר לו רק להגיב אליהן ואחת התגובות המיידיות שנותרו בידיו היא להוריד את הריבית (שוב ושוב…)
לירידת הריבית הנוכחית (וגם לאלו שלפניה) יש 2 סיבות עיקריות:
- המיתון בשוק
מדינת ישראל (יחד עם שאר העולם ובעיקר ארה"ב ואירופה) נמצאת במיתון עמוק.
מיתון זה אומר שהמשק שלנו לא צומח כפי שרצה ובעקבות כך קצב עליית המחירים הוא נמוך. כשאני אומר "קצב עליית המחירים" אני מתכוון למדד המחירים לצרכן (אינפלציה).
בנק ישראל מעוניין שהוא יהיה בגובה 2% בממוצע בכל שנה ולפי איך שזה נראה עכשיו הוא רחוק מכך (הקצב עומד כרגע על 1.3%).מה יכול למדד לטפס לאזור ה-2%? נכון, ירידת ריבית.
ברגע שהריבית יורדת קורים מספר דברים במקביל, קודם כל אנו משלמים פחות על ההלוואות שלנו וזה יוצר לנו כסף פנוי לבזבז, במקביל אנו גם לא כל כך "מתלהבים" להשאיר את הכסף שחסכנו בבנק כי הריבית שאנו מקבלים עליה היא מאוד נמוכה ולכן אנחנו מעדיפים לבזבז / להשקיע אותו.שני הדברים האלו גורמים לכך שאנחנו מתחילים לבזבז את הכסף שלנו ובכך יוצרים עלייה בביקושים במשק, וכאשר אנו מעלים ביקושים המחירים אמורים לעלות ומה קורה כשהמחירים עולים? נכון, המדד עולה בעקבותיהם. - ירידת הדולר
הסיבה השנייה להפחתת הריבית היא ירידת הדולר בתקופה האחרונה בפרט (ובשנה האחרונה בכלל).
דולר נמוך גורם הרבה כאב ראש לישראל, כי זה אומר שהכסף שאנחנו מקבלים שווה הרבה פחות "שקלים" עבור מוצרים שאנו מוכרים לחו"ל.ניתן דוגמא, נגיד שטבע מוכרת בכל חודש במיליארד דולר, היא מוכרת את המוצרים בחו"ל ומקבלת עבורם דולרים, אותם היא צריכה להחזיר הביתה ולהמיר אותם לשקלים.
כאשר שער הדולר עומד על 4 ₪ זה אומר שהיא הרוויחה 4 מיליארד ₪ אבל כאשר הוא צונח לכיוון ה- 3.5 ₪ זה אומר שהיא הרוויחה רק 3.5 מיליארד (חצי מיליארד פחות על אותם כמות המכירות). בנק ישראל דואג ליצואנים (אלו שמוכרים סחורה לחו"ל ובחו"ל) כי הוא מבין שאם הדולר יהיה נמוך המשק הישראלי ייפגע באופן ישיר (גם אני ואתם).
המשק הישראלי הוא מוטה ייצוא (זה תופס כמעט 45% מהתוצר הגולמי) וכאשר הדולר נמוך זה פוגע ביצואנים תחילה ולאט לאט מחלחל לכל המשק וגורם להמשך והעמקת המיתון.ירידת הריבית אמורה להעלות את הדולר וזה בדיוק מה שבנק ישראל רוצה היום.
מה ירידת הריבית תעשה לשוק הדיור?
בעיקרון שוק הדיור והמשכנתאות מושפע באופן ישיר מהריבית במשק.
כאשר הריבית היא גבוהה זה מצנן את השוק, כי המשכנתא שלנו עולה יותר ובמקביל יש לנו אפיקי השקעה יותר מעניינים ובטוחים (לדוגמא אג"ח מדינה).
אבל כאשר הריבית נמוכה זה גורם בדיוק להיפך, כי מצד אחד מאוד "זול" לקנות כסף לרכישת דירה.
ומצד שני, בגלל שהריבית נמוכה כבר לא כדאי להשקיע אותה בבנקים (פק"מ / מק"מ) ולא באג"ח שנושאים כעת ריבית מאוד נמוכה.
אז האם מחירי הדירות ימשיכו לעלות בעקבות הריבית הנמוכה?
בעיקרון זה מה שאמור להיות לנו בקרוב, יחד עם זאת חייבים לציין כי בנק ישראל מנסה מדי פעם לצנן את הרוחות עם הנחיות חדשות שקשורות באופן ישיר לשוק המשכנתאות ואני לא אתפלא אם נשמע בקרוב על הנחיה חדשה שבאה לייקר את הריבית של המשכנתא או ל"בטח" את הבנקים (כמו ההנחיה האחרונה שייקרה את הריבית הקבועה והקבועה הלא צמודה).
מתי נוכל להרגיש את ירידת הריבית?
למי שעומד לקחת משכנתא בימים אלו חשוב לדעת כי הוא לא ירגיש את הירידה מיד, אמנם בריבית הפריים הירידה תהיה מיידית (והיא תרד מ- 2.75% ל- 2.5% כבר בסוף החודש).
אבל בשאר המסלולים אנו צריכים להמתין קצת עד שנרגיש את הירידה, זה יכול לקחת שבועיים ולפעמים זה לוקח גם חודשיים עד שמרגישים באופן משמעותי את ירידת הריביות.
חשוב לדעת כי במהלך החודש האחרון דווקא הריביות של המשכנתאות קצת עלו (רק לפני מספר ימים עדכנתי כלפי מעלה את הריביות במחשבון משכנתא), ולכן המהלך הזה של בנק ישראל ייטיב מאוד עם לוקחי המשכנתאות כיום והם יזכו לקחת משכנתא בריבית מאוד נמוכה שלא נראתה הרבה שנים בארץ (לפחות לא ב- 4 השנים האחרונות).
יש לכם שאלות על ירידת הריבית? יש משהו שלא סיפרתי? זה לא המקום להתבייש.
תשאלו ואנסה לענות על כל השאלות (לפעמים זה לוקח לי יום – יומיים, אבל בסוף אני עונה על כולן).
כמו כן, זוהי גם הזדמנות פז להירשם לרשימת התפוצה שלנו, אתם כבר יודעים שזה בחינם וללא דואר זבל ובסך הכל תקבלו עדכון חשוב במייל כאשר יש אירוע חשוב בשוק המשכנתאות שכדאי שתדעו עליו בזמן.
ההרשמה היא מכאן והיא מהירה ופשוטה מאוד – עשו זאת עכשיו.
