משכנתאמן
  • קטגוריות
    • ריבית משכנתא
    • תמהיל משכנתא
    • ייעוץ משכנתאות
    • ביטוח משכנתא
    • מסלולי משכנתא
    • עמלת פירעון מוקדם
    • מיחזור משכנתא
    • לוחות סילוקין
    • מדריך משכנתא
    • מחיר למשתכן
    • טיפים למשכנתא
    • חיסכון, גמל והשתלמות
    • חדשות משכנתא
    • מחירי הנדל"ן
    • פוסטים כלליים
  • מכרז בין הבנקים Walty
  • מחשבון משכנתא
  • יועץ משכנתא מומלץ
  • חסכון בביטוח המשכנתא
  • מחשבון משכנתא
  • יועץ משכנתא מומלץ
  • חסכון בביטוח המשכנתא
  • קטגוריות
    • ריבית משכנתא
    • תמהיל משכנתא
    • ייעוץ משכנתאות
    • ביטוח משכנתא
    • מסלולי משכנתא
    • עמלת פירעון מוקדם
    • מיחזור משכנתא
    • לוחות סילוקין
    • מדריך משכנתא
    • מחיר למשתכן
    • טיפים למשכנתא
    • חיסכון, גמל והשתלמות
    • חדשות משכנתא
    • מחירי הנדל"ן
    • פוסטים כלליים
משכנתאמן
  • קטגוריות
    • ריבית משכנתא
    • תמהיל משכנתא
    • ייעוץ משכנתאות
    • ביטוח משכנתא
    • מסלולי משכנתא
    • עמלת פירעון מוקדם
    • מיחזור משכנתא
    • לוחות סילוקין
    • מדריך משכנתא
    • מחיר למשתכן
    • טיפים למשכנתא
    • חיסכון, גמל והשתלמות
    • חדשות משכנתא
    • מחירי הנדל"ן
    • פוסטים כלליים
  • מכרז בין הבנקים Walty
  • מחשבון משכנתא
  • יועץ משכנתא מומלץ
  • חסכון בביטוח המשכנתא
  • מחשבון משכנתא
  • יועץ משכנתא מומלץ
  • חסכון בביטוח המשכנתא
  • קטגוריות
    • ריבית משכנתא
    • תמהיל משכנתא
    • ייעוץ משכנתאות
    • ביטוח משכנתא
    • מסלולי משכנתא
    • עמלת פירעון מוקדם
    • מיחזור משכנתא
    • לוחות סילוקין
    • מדריך משכנתא
    • מחיר למשתכן
    • טיפים למשכנתא
    • חיסכון, גמל והשתלמות
    • חדשות משכנתא
    • מחירי הנדל"ן
    • פוסטים כלליים
עמוד הבית»פוסטים כלליים»סיכום 2019 בשוק המשכנתאות ותחזית ל-2020

סיכום 2019 בשוק המשכנתאות ותחזית ל-2020

משכנתאמן 16 בינואר 2020 0:01 8 תגובות
רוצים להיפגש עם יועץ משכנתא שנבדק ואושר על-ידי משכנתאמן? לחצו כאן עכשיו לפרטים!

סיכום 2019 בשוק המשכנתאות ותחזית ל-2020

כמדי שנה, אני אוהב לסכם את השנה החולפת ולנסות לתת תחזית כלכלית לשנה הקרובה.
נכון, שאם נסתכל על העבר זה לא יחזה לנו באופן מדויק את העתיד, אבל הסתכלות על מגמות כלליות תמיד יכולות לעזור ואנו ננסה לנבא את השנה הקרובה במספר פרמטרים מעניינים מאוד בעולם המשכנתאות.

איך אני יכול לדעת מה יקרה בשנה הבאה?

אז זהו, חשוב לדעת שאני לא באמת יכול לדעת, מדובר פה על דעה אישית.
ועובדה שאחרי מספר שנים רצופות שצדקתי בתחזיות שלי, בשנה שעברה פספסתי די בגדול ברוב הפרמטרים ולכן אני קורא לכם לקחת בספק גדול את התחזיות שלי ולא להתבסס עליהן כעל תורה מסיני.

להלן הפרמטרים שאותם אסקור:

  1. ריבית בנק ישראל וריבית הפריים
  2. ריבית המשכנתא הממוצעת – צמודת מדד
  3. ריבית המשכנתא הממוצעת – לא צמודת מדד
  4. מדד המחירים לצרכן
  5. מדד תשומות הבניה
  6. שוק הנדלן ומחירי הדירות

מתחילים…

ריבית בנק ישראל וריבית הפריים

שניה לפני שנסקור את השנה חולפת, נסביר כי ריבית הפריים תמיד תהיה גבוהה ב-1.5% מריבית בנק ישראל.

כלומר, ריבית הפריים שעומדת היום על 1.75% היא בעצם ריבית בנק ישראל שעומדת על 0.25% בתוספת 1.5% (שווה יחד ל-1.75%).

אז מה היא עשתה ב-2019?
אחרי שבסוף 2018, הריבית במשק עלתה לראשונה מזה כמה שנים טובות, היא (וריבית הפריים מן הסתם) לא השתנו לאורך כל שנת 2019 וזאת למרות תחזיות התחלתיות שדיברנו על העלאה ותחזיות מאוחרות יותר שדיברו על הורדה.

מה יקרה (לדעתי) לריבית בנק ישראל ולריבית הפריים ב-2020?

אני מאמין שהיא תישאר נמוכה מאוד, ויש סיכוי אפילו שיהיא תרד מעט.
התחזית שלי: ריבית בנק ישראל תעמוד בסוף 2020 על 0.1%-0.5% ולכן ריבית הפריים תהיה בסוף 2020 בין 1.6% ל-2%.

ריבית המשכנתא הממוצעת – צמודה למדד

ריבית משכנתא ממוצעת צמודת מדד 2019

פה קרה השנה דבר מאוד גדול, לאחר שנת 2018 הסתיימה עם עליות בריבית המשכנתא הממוצעת, באה שנת 2019 ובכל חודש וחודש הציגה ירידות דרמטיות בשיעורי הריבית.

זה הסיפור הגדול ביותר של הפוסט הזה – למרות שריבית הפריים בעצם לא השתנתה בכלל, באו ריביות המשכנתאות וירדו בצורה ניכרת כל חודש מחדש.

הריבית הממוצעת של המשכנתאות הצמודות מדד עמדה בסוף שנת 2018 על 3.51% והיום היא עומדת בשיעור של 2.69% – זו ירידה של 0.82% בשנה, וזו חברים בשורה מטורפת וממש וממש לא טריוויאלית.

מה יקרה לריבית הממוצעת (צמודת מדד) בשנת 2020?

אני חושב שהירידות לאט-לאט יתמתנו, אני לא צופה שנראה עליות מטורפות אבל לדעתי גם הירידות הגדולות ייפסקו ואני מניח שהריבית הממוצעת תעמוד על 2.75% -3% בסוף השנה הבאה.

ריבית המשכנתא הממוצעת – לא צמודה למדד

ריבית משכנתא ממוצעת לא צמודת מדד 2019

גם כאן הסיפור מאוד מאוד דומה לסעיף הקודם, וגם כאן הריבית ירדה פלאים בכל שנת 2019.

מאוד נדיר לסקר שנת ריביות ולראות שהריבית השתנתה באחוז שלם אבל זה בעצם מה שקרה כאן.

שימו לב, שהריבית הממוצעת ל-25 שנה ומעלה בסוף 2018 עמדה על 4.71% והיום היא עומדת בשיעור של 3.74% – זו ירידה ענקית של 0.97% וזה דבר מאוד דרמטי בעולם המשכנתאות שעזר לכם לקבל משכנתאות זולות יותר לאורך כל השנה ולשפר את מצבכם ככל שהשנה המשיכה (השיא אכן היה בדצמבר 2019).

אחת הסיבות המרכזיות לכך שהירידה בריביות הלא-צמודות ירדו משמעותית, היא מדד המחירים הצרכן הנמוך ביחס לצפי.

אם מסתכלים על הממוצע הכללי, הריבית ירדה מגבוה של 2.98% בסוף 2018 ל-2.51% בסוף 2019 (כלומר, ירידה של 0.47%) – אך חשוב לציין כאן שהריביות הללו מושפעות גם ממסלול הפריים ששם השינויים פחות דרמטיים, ולכן תחילה התייחסתי לריביות הלא צמודות לתקופות הארוכות.

מה יקרה לריבית הממוצעת (לא צמודה למדד) בשנת 2020?

גם כאן, אני חושב שהירידות לאט-לאט יתמתנו, אני לא צופה שנראה עליות מטורפות אבל לדעתי גם הירידות הגדולות ייפסקו ואני מניח שהריבית הממוצעת תעמוד על 3.75%-4.25%  בסוף השנה הבאה.

מדד המחירים לצרכן

במסגרת מדד המחירים לצרכן היה סיפור מעניין – במחצית הראשונה של השנה היה נראה שהמדד מתחיל לעלות ולהתייצב בתוך טווח היעד של בנק ישראל (1%-3%), אך במחצית השניה של השנה הדברים התהפכו והותירו את המדד פעם נוספת מתחת ליעד הרצוי.

לאורך כל השנה, המדד עלה בשיעור של 0.6% – ועל אף שמדובר במדד מתחת ליעד, בנק ישראל יכול להתנחם שזאת שנה שלישית רצופה שהמדד חיובי (לאחר כמה שנים שליליות).

זה מה שגרם להערכות הראשוניות בנוגע לכך שבנק ישראל יעלה פעם נוספת את הריבית, להשתנות לכך שהריבית לא תשתנה בקרוב, ואם כבר אולי אפילו תרד ולא תעלה.

מעבר להשפעה של מדד המחירים לצרכן על ריבית בנק ישראל, הוא משפיע כמובן באופן ישיר על משכנתאות צמודות-מדד, והתחזית בנוגע אליו משפיע גם על הריבית שהבנקים למשכנתאות גובים על משכנתאות שאינן צמודות למדד (מכיוון שהם מתמחרים את התוספת על המדד מראש).

מה יקרה למדד המחירים לצרכן ב- 2020?

לדעתי הוא ימשיך להיות חיובי אבל יחד עם זאת הוא ימשיך להיות נמוך ויעמוד בסוף 2020 סביב 0.3%-0.6% בלבד.

מדד תשומות הבניה

גם כאן (בדומה לריביות המשכנתא) התחוללה הפתעה לא קטנה ואפילו מאוד טובה לרוכשי הדירות מקבלן.

המדד שהתרגלנו לראות אותו עולה בכ-2% ויותר במשך כל שנה ושנה בשנים האחרונות, נעצר באופן מפתיע וסגר את השנה בעליה של 1.1% בלבד.

זה מאוד הפתיע את כל מי שהתכונן למדד גבוה במיוחד (חלקם הקדימו תשלומים לקבלן וחלקם סתם השאירו עתודות כספים גבוהים לכניסה לדירה), בכל אופן מדד תשומות בניה נמוך מאוד טוב לרוכשי הדירות מקבלן וחוסך להם אלפי ועשרות אלפי שקלים.

מדד תשומות הבניה התחיל את 2019 עם עליה חדה של 0.6%, אך מאותו רגע נרגע – היו חודשים שבהם לא השתנה כלל, ובאוקטובר 2019 אף ירד ב-0.1% לראשונה מאז 2016.

מה יקרה למדד תשומות הבניה ב- 2020?

לצערי, אני לא יודע לשים את האצבע מדוע המדד נרגע במהלך 2019 ולכן זה מקשה עלי להבין לאן פניו מועדות ב-2020.
אני יכול לנסות לנחש ולומר שהוא עדיין יישאר חיובי אבך לא יגיע ל-2.5% כמו בשנים הקודמות אלא ייעצר סביב 1%-1.5%.

שוק הנדל"ן ומחירי הדירות

השנה שחלפה (2019) לא התאפיינה בעליית או ירידת מחירים דרמטית במיוחד, המחירים נעו לכאן או לכאן אבל באחוזים בודדים.

לדעתי (אתם זוכרים שמודבר בדעה אישית בלבד, נכון?) שנת 2020 הולכת להיות הרבה יותר מעניינת וכאן השוק יהיה מאוד תלוי בהמשך קיומה של תכנית מחיר למשתכן.

אם מחיר למשתכן תמשיך (במתכונת כזו או אחרת) והזוגות הצעירים יבינו שיש להם חלופה וסיכוי לזכות בקרוב – אני מאמין שהמחירים יתמתנו (או לפחות לא יטפסו בחדות).

אבל אם מחיר למשתכן תיגנז (בעקבות הממשלה החדשה והכרזתו של משה כחלון על פרישתו מהחיים הפוליטיים) ולא תוצג במקומה תוכנית חלופית וראויה – מחירי הדירות יכולים לזנק גם ב-10% ויותר עקב איבוד האמון של הזוגות הצעירים בממשלה ובפעולות שלה.

לסיכום,
זו הייתה סקירה קצרה על מה שקרה בעולם המשכנתאות ב-2019 וגם ניסיון להעריך בצורה כזאת או אחרת על מה מצפה לנו בעולם המשכנתאות ב-2020.

אני חושב שזה פוסט מאוד חשוב, שראוי לקריאה גם אם אתם לא לוקחים משכנתא ממש עכשיו וגם אם לקחתם משכנאת לפני חצי שנה.

אני קורא לכולם להיות זהירים עם התחזיות שלי ולקחת אותן בערבון מוגבל ומאחל לכולכם בשורות טובות ומוצלחות!

מדד המחירים לצרכן מדד מחירי הדירות מדד תשומות הבניה ריבית בנק ישראל ריבית הפריים ריבית משכנתא ממוצעת
« פוסט קודם
פוסט הבא »

8 תגובות

  1. אורן הגב 16 בינואר 2020 בשעה 8:41

    אלוף! אין עליך! תודה על כול הידע והמידע כל הזמן..

    • משכנתאמן הגב 27 בינואר 2020 בשעה 18:50

      תודה רבה על הפרגון אורן!

  2. עמי הגב 16 בינואר 2020 בשעה 13:34

    שאלת תם: יש לי מסלול קל"צ בריבית מתואמת של 3.71 המסתיים ב אפריל 2033

    בסוף 2018 נותרו לי 576000 ש"ח

    בכל חודש אני מחזיר כ4300 ש"ח [קבוע]

    איך ייתכן שבסוף 2019 אי עדיין חייב 563000?הרי הסכום שיורד אינו משתנה ונקבע עם לקיחת ההלוואה

    • משכנתאמן הגב 27 בינואר 2020 בשעה 18:47

      שלום עמי,
      מכיוון שהתשלום על חשבון הקרן ועל חשבון הריבית אינו זהה בכל חודש
      ממליץ לקרוא את הפוסט הבא בנושא לוח שפיצר
      בהצלחה

  3. שיר הגב 16 בינואר 2020 בשעה 20:40

    היי. פוסט סיכום מעולה.
    שאלה שאני שואל את עצמי הרבה. איך זה ייתכן שהריבית על מסלול 5-10 שנים, יותר זולה מריבית של מסלול 1-5?
    הרי ככל שמאריכים את תקופת המשכנתא, הריבית אמורה להיות יקרה יותר. מה אני מפספס?

    תודה לעונים!

    • משכנתאמן הגב 27 בינואר 2020 בשעה 18:46

      שלום שיר,
      מכיוון שהטבלה הנ"ל משקללת את כלל המסלולים הלא-צמודים לתקופה, היא כוללת במסלולים גם הלוואות גישור קצרות שלרוב יקרות יותר
      בהצלחה

  4. Sara Tiran הגב 23 בינואר 2020 בשעה 20:44

    ממש נהנה לקרוא כל מילה בעיון רב!!!
    אליפות שאין כמותה!
    תמשיכו כך…

    • משכנתאמן הגב 27 בינואר 2020 בשעה 18:40

      תודה רבה על הפרגון שרה!

השארת תגובה

ביטול

רוצים לחסוך כסף במשכנתא?

רוצים לשפר את המשכנתא שלכם עם תמהיל משכנתא שמתאים לכם וריביות משכנתא טובות יותר?

אני מזמין אתכם להשאיר פרטים בטופס הבא ולקבל הצעות מחיר מ-2 מיועצי המשכנתאות מהטובים בישראל שנבחרו על-ידי:

שליחה
רוצה לחסוך כסף במשכנתא?

רוצה לשפר את המשכנתא שלך עם תמהיל משכנתא שמתאים לך וריביות משכנתא טובות יותר?

אני מזמין אותך  להשאיר פרטים בטופס הבא ולקבל הצעות מחיר מ-2 מיועצי המשכנתאות מהטובים בישראל שנבחרו על-ידי:

שליחה
הצטרפו אליי לפייסבוק
אני משתדל לכתוב פוסט חדש בבלוג כפעם בשבוע, אך אם תרצו להתעדכן באופן שוטף בחדשות על עולם הנדל"ן והמשכנתאות, אתם מוזמנים לעשות לייק לדף הפייסבוק שלי - בו אני מעדכן פוסט אחד קצר ביום עם המידע הכי חשוב:

מידע חשוב לקוראים בבלוג
כל התוכן המופיע בבלוג מכיל רעיונות כלליים בלבד שאינם מתאימים בוודאות לכל סוג של גולש / לקוח.

אין להתייחס למופיע במאמרים השונים ובתגובות כתחליף לייעוץ מקצועי מותאם אישית ו/או לשיקול דעת עצמאי.

השימוש באתר ובשירותיו מהווה הסכמה כי המידע הנמסר על-ידי לגולשים באופן פרטני הנו על סמך הנתונים שהועברו אליי בלבד וכי יש להפעיל שיקול דעת אישי ביחס להמלצותיי.
בחזרה לקהילה
חלק מהכנסות האתר מוקדשות כתרומה לעמותת "רחשי לב".

העמותה הוקמה בשנת 1989 ומהווה מאז גוף מוביל בשיפור חיי ילדים חולי סרטן ובני משפחותיהם באמצעות תמיכה יומיומית, פעילויות שנתיות ובאמצעות מעון יום הנמצא בביה"ח תל השומר ומכיל חדרי אוכל ומנוחה, חדרי גן ולימוד, מחשבים, משחקים וחוגים.

למידע נוסף על העמותה ולתרומה, אתם מוזמנים להיכנס לאתר של "רחשי לב".
מדדים חשובים
  • ריבית משכנתא ממוצעת
  • מדד המחירים לצרכן
  • מדד תשומות הבניה
  • ריבית בנק ישראל
  • ריבית פריים
כדאי לקרוא גם
  • מדריך משכנתא
  • ביטוח משכנתא – למה צריך את זה בכלל ואיך עושים סקר שוק מקדים?
  • תמהיל משכנתא מומלץ לשנת 2019
  • כל מה שצריך לדעת על משכנתא במחיר למשתכן
  • כל מה שצריך לדעת על מיחזור משכנתא!
  • אילו משימות צריך לבצע לאחר פתיחת תיק משכנתא?
מידע נוסף
  • אודות משכנתאמן
  • משכנתאמן בפייסבוק
  • משכנתאמן בטוויטר
  • משכנתאמן ביוטיוב
  • מפת אתר
  • תנאי שימוש באתר משכנתאמן
  • מדיניות פרטיות באתר משכנתאמן
  • צור קשר
זכויות יוצרים
כל התכנים בבלוג משכנתאמן מופצים תחת רישיון "ייחוס-שימוש לא מסחרי - אישור יצירות נגזרות 3.0 ישראל" של Creative Commons".
ניתן לך החופש לשתף, להעתיק, להפיץ ולהעביר את היצירה בכפוף לייחוס (מתן קרדיט בכל ציטוט או אזכור), שימוש לא מסחרי ואיסור יצירה נגזרת.
כל הזכויות שמורות למשכנתאמן 2011-2019 (C) | פיתוח Code Cat
גלילה לראש העמוד

רוצה לחסוך כסף במשכנתא?

רוצה לשפר את המשכנתא שלך עם תמהיל משכנתא שמתאים לך וריביות משכנתא טובות יותר?

אני מזמין אותך להשאיר פרטים בטופס הבא ולקבל הצעות מחיר מ-2 מיועצי המשכנתאות מהטובים בישראל שנבחרו על-ידי:

שליחה
דילוג לתוכן
פתח סרגל נגישות

כלי נגישות

  • הגדל טקסט
  • הקטן טקסט
  • גווני אפור
  • ניגודיות גבוהה
  • ניגודיות הפוכה
  • רקע בהיר
  • הדגשת קישורים
  • פונט קריא
  • איפוס